氢氧化铝为两性物质，既可以与酸反应，又可以与碱反应。与酸：氢氧化铝与强酸反应，生成铝盐，反应通式为：Al(OH)₃(s) 3H (aq) → Al³ (aq) 3H₂O(l)与碱：氢氧化铝与强碱反应生成偏铝酸盐，在溶液中一般以四羟基合铝酸根[Al(OH)₄]^?形式存在。反应通式为：Al(OH)₃(s) OH^?(aq) → [Al(OH)₄]^?(aq)氢氧化铝可以用于生产氧化铝制品。用于生产氟化铝、冰晶石、硫酸铝等无机盐。用于制造各种阻燃剂、防水织物、油墨、玻璃器皿、纸张填料、轮滑剂等用品。

氢氧化铝胶体溶液具很大的吸附能力，能吸附色质或与之化合，使色质固著于棉纱纤维，在染料工业上被用作媒染剂。氢氧化铝因能胶结水中的浊质并沉淀，故用作净水剂。氢氧化铝是一种历史悠久的抗酸药，能抗酸、吸着、局部止血和保护溃疡面等作用，作用缓慢、持久，但效果较弱。常用于作中和胃酸的药物，是胃舒平的有效成分。